春二月望夜，明月在天，清冷如水。
秦穆公坐于凤台观月，神思疲倦，朦胧睡去。正迷离之间，忽梦见女婿萧史与爱女弄玉乘凤来迎，邀自己上天，同游广寒之宫。穆公欣然而往，游玩片刻，只觉清冷彻骨。
侍卫见主公睡着，恐其着凉，急由梦中唤醒，穆公怔仲不已，连打寒颤。当夜还宫，便得寒疾，下痢不止，数日薨逝。在位三十九年，年六十九岁。
因秦穆公死时精神健旺安泰，毫无痛苦之色，国人皆都以为，是为尸解成仙去矣。
穆公初娶晋献公之女，生太子嬴罃，至是即位，是为秦康公。康公接受百官朝贺，即位于雍宫，后葬父亲穆公于雍陵。当下葬之日，子车氏三子奄息、仲行、针虎顶灵扶丧，因感穆公知遇之恩，皆服身上暗带毒药，自杀殉主。国人闻而哀之，为三良赋《黄鸟》之诗：
彼苍者天，歼我良人；如可赎兮，人百其身！
镜头闪回，叙述一代雄主秦穆公平生轶闻。
当秦穆公初即位时，有郜人孙阳，又名伯乐，善于相马，一日至秦，来见穆公。
秦穆公问道：寡人欲重用先生，奈何先生已经年纪老迈。未知你子孙之中，可有继承卿技，能相良马者乎？
伯乐答道：臣有挑担卖柴故友，名九方皋，其相马之技不在臣下，请荐于明公。
穆公从之，遂召见九方皋，使其外出挑选千里马。
三个月后，九方皋选马以归，果是千里马。
此时穆公方才大悟，九方皋是为自己挑选千里马，伯乐却是在为自己推荐人才。于是伯乐名声大噪，人皆谓其非但善于相马，兼善相人。
秦穆公在岐山设有牧场，专门饲养名马。有日数马脱疆逃跑，牧官四处寻找，却在山下找到马骨。牧官大怒，遂将山村中三百人俱都擒拿，押送入都，请穆公定夺。
秦穆公闻说名马被山民烹食，非但不怒，反而笑道：我闻名马肉精且硬，非以美酒相佐，不能消化，必致胃肠受伤。
乃命赏以美酒，将三百余人全部释放。
其后经年，秦、晋战于韩原，秦穆公陷入重围，久不得出。正在危急之间，忽见敌阵大乱，一支骑兵约三百余人，如狂风般杀入。个个奋不顾