陈硕真不顾安危，偷偷打开东家粮仓，救济灾民。结果被东家发现，捆绑毒打，遍体鳞伤、死去活来。众乡亲冲入柴房，将其救出，逃入覆船山。
此山位于浙东三县交界，四周铁壁环绕，故亦称铁围山，生有天然十门。陈硕真便在深山之中隐迹，疗养伤势。
忽一日，有一红衣中年道姑到此，乃是现任骊山老母，三原李靖之妻红佛女。因见陈硕真伤重将死，遂出囊中丹药救之，并传以疗伤健身之道，十数日后飘然离去。
红佛女驻颜有术，看似刚至中年，其实已近八十岁高龄。云游至此，也是陈硕真缘法，恰好遇到，便将其救活，并指点一些武艺诀窍。
陈硕真死里逃生，其后遂加入当地道教阁皂宗，又利用当时正往南方渗透摩尼教教义，大量发展信众，决意反抗唐廷，自立为王。
镜头闪回，补叙摩尼教由来。
摩尼教又称明教、明尊教、二尊教、末尼教、牟尼教，源自古代波斯祆教，为公元三世纪中叶波斯人摩尼所创，在巴比伦兴起。
摩尼父名跋帝，原住哈马丹，曾为犹太别厄勒克塞派基督徒；母名满艳，贵为波斯安息王室宗亲。摩尼诞生于巴比伦北部玛第奴，从四岁起就随父在基督教派中生活。
二十四岁时，摩尼自称受到神祗启示，遂与厄勒克塞派决裂，来到泰锡封，与两个追随者开创摩尼教。后与信徒在波斯北部传教，又取海路前往印度，使杜兰国王皈依摩尼教。从印度回到波斯之后，得与萨珊王朝呼罗珊总督卑路斯结交，由此晋见沙卜尔。摩尼着《沙卜拉干》一书，概述摩尼教经义。沙卜尔观后大喜，遂许摩尼及其信徒在帝国内传教。
摩尼除派使徒向罗马帝国传教，更派弟子向东方传教。由是时过不久，摩尼教已迅速发展成世界性宗教。
其后萨珊王朝瓦赫兰一世继位，受琐罗亚斯德教主科德影响，改变对摩尼教宽容政策，传唤摩尼前往贝拉斐朝廷，投入监狱，三十五日之后死于狱中。
摩尼虽死，但其所创摩尼教传播到叙利亚、巴勒斯坦、埃及等地，其教义不灭。三十年后，摩尼教徒在埃及已经颇有声势，以致哲学家亚历山大亲自撰文与其论战。
摩尼教在迅速传播之中，遭到罗马帝